Volatilitatea testează nervii pieței. Momentele tensionate cer disciplină, reacții rapide și decizii asumate.
Iata mai jos ajustari cheie :
Miercuri a fost o zi agitată în portofoliu, pe fondul intensificării volatilității, care a lovit mai multe dintre dețineri.
SAIC a surprins negativ, publicând rezultate preliminare pentru T4 2026 sub așteptări. În plus, compania și-a redus și perspectiva de venituri pentru anul fiscal 2027. Reacția a fost imediată: acțiunile au scăzut cu 16%. În astfel de episoade de tip „blow-up”, prima zi concentrează de regulă cea mai mare parte a panicii și a descărcării prin vânzare.
Strategia:
Achizițiile insider au venit, probabil, prea devreme, iar deteriorarea business-ului a continuat. Poziția este menținută tactic, în așteptarea unui bounce, urmând ca ieșirea să fie făcută ulterior pe revenire.
În registru pozitiv, GXO Logistics a urcat 9,2% după un raport de earnings peste estimări. Poziția este păstrată momentan, însă, dacă va fi nevoie de capital pentru noi adăugiri, este posibilă marcarea parțială sau totală a profitului.
Jacobs a avut un momentum bun după rezultate, până miercuri, când a corectat 5,8%.
Aebi își menține însă tracțiunea, adăugând încă 1%.
IBM a cedat 6,5% pe fondul îngrijorărilor legate de AI. O parte dintre temeri par exagerate, dar sentimentul din piață rămâne dificil de combătut în prezent.
Revenirea „Old Economy”
Activele tangibile performează bine în această perioadă, iar capitalul se rotește din nou către sectoarele economiei tradiționale. Întrebarea este cât va dura această rotație.
Raportul BLS nu a mișcat semnificativ piața. Datele au ieșit peste așteptări, cu aproximativ 130.000 de joburi create, aproape dublu față de estimări. Totuși, revizuirile pentru anul anterior au șters o mare parte din câștigurile raportate inițial, confirmând un fundal al pieței muncii mai slab decât părea.
Majoritatea locurilor de muncă create în ianuarie provin, din nou, din sectorul sănătății. Fără această componentă, creșterea totală a ocupării ar fi fost negativă anul trecut.
În această dimineață urmează datele săptămânale privind cererile de șomaj.
Dow Jones se menține peste pragul de 50.000, un nou maxim, semnalând o înclinație bullish a pieței, chiar și în condițiile dificultăților din software și tech. Sezonul de earnings rămâne solid, iar ghidajul pentru 2026, cu excepția cazului SAIC, este în general robust.
Săptămâna aceasta rămâne una de tranzacționare activă. Obiectivul este rotația suplimentară din anumite poziții pentru a face loc unor nume noi în portofoliu.