Amazon a preluat vineri ștafeta de la Microsoft și a propulsat principalii indici bursieri după un nou set de rezultate financiare peste așteptări.
Acțiunile gigantului din comerțul online și cloud au urcat cu 15,3%, după ce compania a depășit estimările atât la venituri, cât și la profit în trimestrul al doilea. Cea mai importantă surpriză a venit însă din partea diviziei AWS, ale cărei venituri au crescut cu 37%, până la 42,2 miliarde de dolari.
Și mai interesant este faptul că Amazon și-a majorat bugetul de investiții (CAPEX) la 220 miliarde de dolari, față de estimarea anterioară de 200 miliarde. În cazul altor companii, astfel de creșteri au fost întâmpinate cu scepticism de investitori în acest sezon de raportări. În cazul Amazon, piața a interpretat diferit situația.
Investitorii par să creadă că investițiile masive în inteligența artificială generează deja rezultate concrete prin accelerarea creșterii AWS, nu doar costuri suplimentare.
Nasdaq a urcat cu 1%, până la 25.373,85 puncte, acumulând aproape 4% în ultimele două ședințe. S&P 500 a avansat cu 0,70%, iar Dow Jones a câștigat 0,53%. Toți cei trei indici au încheiat săptămâna pe plus.
Pentru a doua zi consecutiv, una dintre companiile Magnificent Seven a înregistrat un salt de peste 15%. După aprecierea Microsoft de 15,5% joi, Amazon a venit cu un plus de 15,3% vineri.
În același timp, Apple a pierdut 7,4%, deși a raportat rezultate peste estimări, investitorii fiind dezamăgiți de evoluția veniturilor din servicii. Cu o zi înainte, Meta coborâse aproximativ 8%, însă atât Microsoft, cât și Meta au recuperat peste 3% în ședința de vineri.
Cu decizia Fed și cea mai mare parte a sezonului de raportări pentru companiile mari deja încheiate, atenția investitorilor se mută spre piața obligațiunilor și spre datele macroeconomice. Economia americană continuă să dea dovadă de reziliență, însă randamentele obligațiunilor rămân ridicate, reflectând îngrijorările privind inflația.
Săptămână importantă pentru economia SUA
Agenda economică a săptămânii viitoare este dominată de datele din piața muncii.
Marți vor fi publicate locurile de muncă disponibile (JOLTS), miercuri raportul ADP privind angajările din sectorul privat, joi cererile săptămânale de șomaj, iar vineri raportul oficial privind piața muncii din SUA.
Luna trecută economia americană a creat doar 57.000 de locuri de muncă, mult sub estimările de 115.000, în timp ce rata șomajului a coborât la 4,2%. Pentru luna iulie, consensul pieței indică aproximativ 85.000 de noi locuri de muncă.
Raportările continuă
Și sezonul rezultatelor financiare rămâne foarte aglomerat.
Marți sunt programate raportările unor companii importante din tehnologie, industrie și consum, iar miercuri investitorii vor urmări atent rezultatele unor nume importante din sănătate, divertisment și industria stocării de date.
Aceste raportări vor continua să stabilească diferența dintre companiile care transformă investițiile în AI în profituri și cele care doar promit creștere.
Portofolii
Blockchain
A fost inițiată o poziție nouă într-o companie de tehnologie pentru restaurante și retail, după ce aceasta a revenit pe creștere odată cu un raport financiar solid și perspective foarte bune pentru următorii doi ani. În același timp, o poziție mai slabă a fost închisă.
Tech
Portofoliul a adăugat o nouă companie din domeniul securității cibernetice. Pe măsură ce inteligența artificială devine tot mai răspândită, atacurile informatice devin și ele mai sofisticate, iar cererea pentru soluții de securitate continuă să accelereze.
Trading pe raportări
A fost inițiată o poziție în Advanced Energy Industries (AEIS), companie activă în tehnologiile de alimentare cu energie pentru industria semiconductorilor. Estimările de profit sunt în creștere, iar societatea are un istoric foarte bun de surprize pozitive înaintea raportării programate luni după închiderea pieței.
În același timp, au fost închise pozițiile în Element Solutions (ESI) și Corteva (CTVA).
Growth
Forum Energy Technologies (FET) a fost vedeta zilei, urcând aproape 22% după un raport financiar peste așteptări. De la intrarea în portofoliu, randamentul poziției a ajuns la aproximativ 43%.
Trading pe analiză tehnică
Revenirea puternică a sectorului tehnologic a continuat să favorizeze pozițiile deschise în această săptămână. ETF-urile cu levier și companiile din infrastructura AI au înregistrat noi aprecieri importante, în timp ce o poziție care nu a confirmat a fost eliminată din portofoliu cu un profit minimal.
Top 10
Portofoliul Top 10 și-a continuat performanța superioară în primul semestru al anului. Până la 30 iunie, randamentul a fost de 26,8%, comparativ cu 9,98% pentru S&P 500 și 11,35% pentru varianta equal-weight a indicelui.
După volatilitatea ridicată din iulie, ultimele două ședințe au schimbat semnificativ sentimentul investitorilor. Dow Jones a încheiat luna ușor pe plus, S&P 500 aproape de nivelul de la începutul lunii, însă Nasdaq a rămas în urmă, afectat de corecția puternică din sectorul semiconductorilor.
Luna august începe însă cu un sentiment mult mai bun, iar următoarele raportări financiare și datele privind piața muncii vor fi decisive pentru direcția piețelor în perioada următoare.
Puneti-va centurile
